hjem Tolk Formel for fortjenesteterskel. Økonomisk terskel for lønnsomhet: hva er bruken av denne indikatoren

Formel for fortjenesteterskel. Økonomisk terskel for lønnsomhet: hva er bruken av denne indikatoren

Brytepunkt- dette er volumet av produksjon og salg av produkter der utgiftene vil bli motvirket av inntekt, og i produksjon og salg av hver påfølgende produksjonsenhet begynner bedriften å tjene penger.

Med andre ord forstås break-even-punktet som et øyeblikk når selskapet fullt ut dekker tapene og selskapets aktiviteter begynner å gi reell fortjeneste.

Nullpunktet er salgsvolumet der selskapets overskudd er null. Fortjeneste er forskjellen mellom inntekter og utgifter.

Nullpunktspunktet måles i fysiske eller monetære termer. Denne indikatoren for break-even-punktet lar deg bestemme hvor mange produkter som må selges, hvor mye arbeid som skal utføres eller tjenester som skal tilbys, slik at selskapets fortjeneste blir lik null.

Ved nullpunktet dekker altså inntekter utgifter. Dersom break-even-punktet overskrides, går selskapet med overskudd, hvis break-even-punktet ikke nås, påføres selskapet tap.

Hva er hensikten med breakeven-punktet?

Nullpunktsberegningen lar deg:

bestemme den optimale kostnaden for å selge produkter, utføre arbeid eller levere tjenester;

overvåke endringer i break-even point-indikatoren for å identifisere eksisterende problemer i prosessen med produksjon og salg av produkter, ytelse av arbeid, levering av tjenester;

analysere økonomisk tilstand bedrifter;

finne ut hvordan en endring i prisen på solgte produkter, utført arbeid, leverte tjenester eller påløpte kostnader vil påvirke den resulterende inntekten.

Break-even punkt og praktisering av bruken

Nullpunktsanalyse brukes til ulike formål.

La oss vurdere noen retninger og formål med å bruke denne indikatoren.

Vi gir i tabellen målene for mulig bruk av break-even point-indikatoren i praksis:

Brukere	Formål med bruk
Interne brukere
Utviklings-/salgsdirektør	Beregning av optimal pris per vareenhet, beregning av kostnadsnivå når bedriften fortsatt kan være konkurransedyktig. Beregning og utarbeidelse av salgsplan
Eiere/aksjonærer	Bestemmelse av produksjonsvolumet som bedriften vil bli lønnsom med
Finansanalytiker	Analyse av foretakets økonomiske tilstand og soliditetsnivået. Jo lenger foretaket er fra breakeven-punktet, desto høyere er terskelen for økonomisk pålitelighet
Produksjonsdirektør	Fastsettelse av minimumskravet produksjonsvolum ved bedriften
Eksterne brukere
Långivere	Vurdering av nivået av økonomisk pålitelighet og soliditet til foretaket
Investorer	Evaluering av effektiviteten av bedriftsutvikling
Stat	Vurdering av bedriftens bærekraftig utvikling

Bruken av break-even point-modellen brukes i ledelsesbeslutninger og lar deg gi generelle egenskaper den økonomiske tilstanden til foretaket, vurdere nivået av kritisk produksjon og salg for å utvikle et sett med tiltak for å øke finansiell styrke.

Trinn for å bestemme break-even-punktet

I praksis er det tre stadier for å bestemme breakeven-punktet for virksomheten.

Samling nødvendig informasjon for å utføre nødvendige beregninger. Evaluering av nivået på produksjonsvolum, produktsalg, fortjeneste og tap.

Beregning av størrelsen på variable og faste kostnader, fastsettelse av nullpunkt og sikkerhetssone.

Karakter nødvendig nivå salg/produksjon for å sikre finansiell stabilitet bedrifter.

Foretakets oppgave er å bestemme den nedre grensen for dens finansielle stabilitet og skape muligheter for å øke sikkerhetssonen.

Beregning av nullpunkt og variable, faste kostnader

For å finne break-even-punktet må du finne ut hvilke av kostnadene til foretaket er knyttet til faste kostnader og hvilke kostnader som er inkludert i variable kostnader.

Siden disse kostnadene påvirker fastsettelsen av break-even-punktet og er obligatoriske komponenter for å beregne break-even-punktet.

Faste kostnader inkluderer: avskrivningstrekk, lønn til administrativt og ledende personell med trekk fra lønn til midler utenfor budsjett, leie av kontorlokaler og andre utgifter.

Variable kostnader inkluderer: materialer, komponenter, halvfabrikata brukt i produksjon, drivstoff og energi til teknologiske behov, lønn til nøkkelarbeidere med fradrag fra lønn til fond utenfor budsjett og andre utgifter.

Faste kostnader er ikke avhengig av volumet av produksjon og salg og endres ikke over tid.

Samtidig kan følgende faktorer påvirke endringen i faste kostnader: vekst / fall i produktiviteten til bedriften, åpning / lukking produksjonsbutikker, husleieøkning/-nedgang, inflasjon og andre faktorer.

Variable kostnader avhenger av produksjonsvolumet og endres sammen med volumendringen. Følgelig, jo større volum av produksjon og salg, desto større blir de variable kostnadene. Variable enhetskostnader endres ikke med produksjonsvolumet. Variable kostnader per produksjonsenhet er betinget faste.

Formel for beregning av break-even-punktet

For å beregne break-even-punktet trenger du følgende indikatorer:

1. Beregning av break-even point (BBU) i natura:

BEPnat = TFC / (P-AVC)

BEPden = BEP nat * P

Variable kostnader for produksjon av en produksjonsenhet (AVC): 100 rubler;

Salgspris (P): 200 rubler.

Erstatt de opprinnelige verdiene i formelen:

BEP nat = 50 000 / (200-100) = 500 stykker.

BEPden \u003d 500 stk * 200 rubler. = 100 000 rubler.

2. Beregning av break-even point (BBU) i monetære termer:

BEPden = (TR* TFC) / (TR-TVC)

Du kan også beregne break-even-punktet gjennom marginalinntekt.

MR = TR-TVC, eller MR per enhet =P-AVC

KMR = MR / TR, eller KMR per enhet = MR per 1 enhet /P

Basert på de oppnådde verdiene får vi:

BEPden = TFC / KMR

For klarhets skyld, vurder et numerisk eksempel:

Foretakets faste utgifter (TFC): 50 000 rubler;

Variable utgifter (TVC): 60 000 rubler;

Inntekter (TR): 100 000 rubler.

Bytt ut verdiene i formelen:

BEPden \u003d (100 000 * 50 000) / (100 000-60 000) \u003d 125 000 rubler.

MR = 100 000-60 000 = 40 000 rubler

KMR = 40 000 / 100 000 = 0,4

BEPden \u003d 50 000 / 0,4 \u003d 125 000 rubler

Dermed kan det sees at BEP-verdiene beregnet av de to formlene er like.

Hvis et foretak selger varene sine for 125 000 rubler, vil det ikke lide tap. Når det gjelder koeffisienten for marginalinntekt, viser den at hver rubel av inntekter mottatt ovenfra vil i dette tilfellet gi 40 kopek fortjeneste.

funn

Nokpunktmodellen lar deg bestemme den minste tillatte grensen for salg og produksjon for bedriften. Denne modellen kan fint brukes til store bedrifter med et stabilt marked.

Beregningen av break-even-punktet lar deg bestemme sikkerhetssonen - avstanden til bedriften fra det kritiske nivået der fortjenesten er null.

Lønnsomhetsterskel (break-even punkt, kritisk punkt, kritisk volum av produksjon (salg)) - dette er salgsvolumet til selskapet der salgsinntektene fullt ut dekker alle kostnadene ved produksjon og salg av produkter. For å bestemme dette punktet, uavhengig av metoden som brukes, er det først nødvendig å dele de anslåtte kostnadene inn i faste og variable.
Den praktiske fordelen med den foreslåtte inndelingen av kostnader i faste og variable kostnader (mengden av blandede kostnader kan neglisjeres eller forholdsmessig tilskrives faste og variable kostnader) er som følger:
For det første er det mulig å definere nøyaktig betingelsene for at en bedrift skal slutte å produsere (hvis bedriften ikke får tilbake de gjennomsnittlige variable kostnadene, må den slutte å produsere).

For det andre er det mulig å løse problemet med profittmaksimering og rasjonalisering av dens dynamikk under de gitte parameterne til firmaet på grunn av den relative reduksjonen av visse kostnader.
For det tredje lar en slik fordeling av kostnader oss bestemme minimumsvolumet for produksjon og salg av produkter der virksomheten går i balanse (lønnsomhetsterskel) og å vise hvor mye det faktiske produksjonsvolumet overstiger denne indikatoren (den økonomiske sikkerhetsmarginen til selskap).
Lønnsomhetsterskelen fastsettes som proveny fra salget, hvor selskapet ikke lenger har tap, men ikke mottar noe overskudd, det vil si at de økonomiske ressursene fra salget etter refusjon av variable kostnader kun er nok til å dekke faste kostnader og overskuddet er null.
Nullpunkt i fysiske termer for produksjon og salg av et spesifikt produkt ( Tb ) bestemmes av forholdet mellom alle faste kostnader for produksjon og salg av et bestemt produkt ( Zpost ) til forskjellen mellom prisen (inntekt) ( C ) og variable kostnader per produktenhet ( Kløe. per. ):

Nullpunkt i verdi er definert som produktet av det kritiske produksjonsvolumet i fysiske termer og prisen på en produksjonsenhet.
Beregningen av lønnsomhetsterskelen er mye brukt i planlegging av overskudd og for å bestemme bedriftens økonomiske tilstand. To regler for gründere:
1. Det er nødvendig å tilstrebe en situasjon der inntektene overstiger lønnsomhetsterskelen, og å produsere varer i natura som overstiger terskelverdien. Dette vil øke selskapets fortjeneste.
2. Det bør huskes at kraften av virkningen produksjonsspak jo mer, jo nærmere er produksjonen terskelen for lønnsomhet, og omvendt. Dette betyr at det er en viss grense for å overskride terskelen for lønnsomhet, som uunngåelig må følges av et hopp i faste kostnader (nye arbeidsmidler, nye lokaler, økte kostnader ved å lede bedriften).
Bedriften må nødvendigvis passere terskelen for lønnsomhet og ta i betraktning at etter perioden med å øke fortjenestemassen, vil det uunngåelig komme en periode hvor det, for å fortsette produksjonen (øke produksjonsproduksjonen), ganske enkelt vil være nødvendig å kraftig øke de faste kostnadene, noe som uunngåelig vil resultere i en reduksjon i mottatte inntekter kortsiktig ankommet.
Tar spesifikk løsning om produksjonsvolumet, bør gründeren regne med disse konklusjonene.
Margin for finansiell styrke viser hvor mye du kan redusere salget (produksjonen) av produkter uten å pådra deg tap. Overskudd ekte produksjon over terskelen for lønnsomhet er det en margin for finansiell styrke for selskapet:
Finansiell sikkerhetsmargin = Inntekt - Terskel for lønnsomhet
Marginen for finansiell styrke til et foretak er den viktigste indikatoren på graden av finansiell stabilitet. Beregningen av denne indikatoren gjør det mulig å vurdere muligheten for en ytterligere reduksjon i inntekter fra salg av produkter innenfor break-even-punktet.
I praksis er det tre situasjoner som vil påvirke mengden av overskudd og den finansielle styrken til foretaket på forskjellige måter: 1) salgsvolumet sammenfaller med produksjonsvolumet; 2) salgsvolumet er mindre enn produksjonsvolumet; 3) salgsvolumet er større enn produksjonsvolumet.
Både fortjenesten og marginen for økonomisk sikkerhet oppnådd ved overskudd av produksjon er mindre enn hvis salgsvolumet tilsvarer produksjonsvolumet. Derfor er en bedrift som er interessert i å forbedre både sin finansielle stabilitet og økonomisk resultat, bør styrke kontrollen over produksjonsplanlegging. I de fleste tilfeller indikerer en økning i varelageret til et foretak et overskudd av produksjon. Direkte om dets overskudd er bevist av en økning i reserver delvis ferdige produkter, indirekte - en økning i lagre av råvarer og utgangsmaterialer, siden selskapet bærer kostnadene for dem allerede når de kjøpes. En kraftig økning i varelageret kan tyde på en produksjonsøkning i nær fremtid, som også bør være underlagt en streng økonomisk begrunnelse.
Således, ved oppdagelse av en økning i selskapets varelager i rapporteringsperiode vi kan konkludere om dens innvirkning på verdien av det finansielle resultatet og nivået av finansiell stabilitet. Derfor, for pålitelig å måle verdien av den økonomiske sikkerhetsmarginen, er det nødvendig å korrigere salgsprovenyet med mengden av økningen i selskapets varelager for rapporteringsperioden.
I den siste versjonen av forholdstallene - med et salgsvolum større enn volumet av produserte produkter - er fortjenesten og den økonomiske sikkerhetsmarginen større enn med standardkonstruksjonen. Men det faktum å selge produkter som ennå ikke er produsert, det vil si, eksisterer ikke ennå i dette øyeblikket(for eksempel ved forhåndsbetaling av et stort vareparti som ikke kan produseres for inneværende rapporteringsperiode), pålegger virksomheten ytterligere forpliktelser som må oppfylles i fremtiden. Eksistere indre faktor, som reduserer den faktiske verdien av den økonomiske sikkerhetsmarginen, er en skjult finansiell ustabilitet. Et tegn på at en bedrift har skjult finansiell ustabilitet er en kraftig endring i volumet av aksjer.
Så for å måle den finansielle styrken til et foretak, må følgende skritt tas:
1) beregning av marginen for finansiell styrke;
2) analyse av virkningen av forskjellen i salgsvolum og produksjonsvolum gjennom korrigering av verdien av den økonomiske sikkerhetsmarginen, tatt i betraktning økningen i foretakets varelager;
3) beregning av den optimale økningen i salgsvolumet og begrenseren av den økonomiske sikkerhetsmarginen.
Marginen for finansiell styrke, beregnet og justert, er en viktig omfattende indikator på den finansielle stabiliteten til et foretak, som må brukes til å forutsi og sikre den omfattende finansielle stabiliteten til et foretak.
Driftseffekt er at enhver endring i salgsinntekter fører til en enda sterkere endring i resultat. Virkningen av denne effekten er assosiert med den uforholdsmessige innvirkningen av betinget faste og betinget variable kostnader på det økonomiske resultatet når volumet av produksjon og salg endres.
Jo høyere andel halvfaste kostnader er i produksjonskostnadene, desto sterkere blir effekten av driftsinnflytelse.
Styrken til driftsinnflytelsen beregnes som forholdet mellom marginalfortjeneste og fortjeneste fra salg.
Marginal fortjeneste beregnes som forskjellen mellom inntektene fra salg av produkter og den totale mengden av variable kostnader for hele produksjonsvolumet.
Fortjeneste fra salg beregnes som differansen mellom inntektene fra salg av produkter og den totale mengden faste og variable kostnader for hele produksjonsvolumet.
Dermed viser størrelsen på finansiell styrke at selskapet har en margin for finansiell stabilitet, og derav resultat. Men jo lavere forskjellen er mellom omsetning og lønnsomhetsterskel, desto større er risikoen for tap. Så:

kraften til betjeningsspaken avhenger av relativ størrelse faste kostnader;
styrken til driftsinnflytelsen er direkte relatert til veksten i salgsvolum;
kraften av virkningen av driftsinnflytelsen er jo høyere, jo nærmere bedriften er terskelen for lønnsomhet;
styrken til virkningen av driftsspaken avhenger av nivået på kapitalintensiteten;

styrken av virkningen av operasjonell innflytelse er sterkere, jo lavere fortjeneste og jo høyere faste kostnader.

Lønnsomhet– Dette er en indikator på ytelse i bruk av arbeidskraft, økonomiske, materielle og naturressurser.

Lønnsomhetsterskel- dette er et sett med salgsprodukter, takket være at selskapet dekker kostnadene for produksjonen uten å tjene penger på salg, det vil si at det går til null.

Hvis vi snakker om handelsselskaper, uttrykkes lønnsomhet av spesifikke numeriske egenskaper, det vil si korrelasjonen mellom profitt og investering. En virksomhet er lønnsom hvis selskapet på slutten av året er i "pluss".

Kjære leser! Artiklene våre snakker om typiske måter å løse juridiske problemer på, men hver sak er unik.

Hvis du vil vite hvordan løser du akkurat ditt problem - kontakt online konsulentskjemaet til høyre eller ring på telefon.

Det er raskt og gratis!

Lønnsomhetsforholdet er forholdet mellom profitt og ressurser (materielle eiendeler, strømmer osv.) som danner dette overskuddet.

Oftest bestemmes lønnsomheten i prosent. Men i noen tilfeller kan det presenteres i form av fortjeneste per enhet av investerte eiendeler, eller i fortjeneste fra hver opptjent finansiell enhet.

Avhengig av type gründervirksomhet lønnsomheten er klassifisert som følger:

Den samlede lønnsomheten til materielle eiendeler. Den er dannet av forholdet mellom overskudd (før skatt) og totalen av materielle eiendeler tiltrukket av selskapet for en fast periode.
Produktets lønnsomhet. Det bestemmes som et resultat av å dele fortjenesten fra salg av varer med kostnadene ved produksjonen.
Lønnsomhet av produksjon. Produksjon anses som lønnsomt, der overskuddet fra investeringer overstiger kostnadene ved å produsere varer. Blant metodene som har innvirkning på lønnsomhetsveksten, er det en reduksjon i kostnadene for produserte produkter og en forbedring av kvalitetsegenskaper.

Generelt syn på det matematiske uttrykket for lønnsomhet:

P \u003d P / I * 100 %, hvor:

R– lønnsomhet;
P– overskudd mottatt under gjennomføringen av prosjektet;
Og- investering i prosjektet.

Fastsettelse av terskelen for lønnsomhet

Det bestemmes av formelen:

Lønnsomhetsterskel = Faste kostnader / ((Inntekter fra salg - Variable kostnader) / Inntekter fra salg).

Når lønnsomhetsterskelen er nådd, har selskapet verken overskudd eller tap.

Verdien av break-even-punktet er av stor betydning for investorer, da det reflekterer evnen til å betale tilbake gjelden på lånet. Foretakets pålitelighet bestemmes av overskridelsen av salgsnivået over verdien av terskelen for lønnsomhet.

Graden av avstand til verdien av lønnsomheten til foretaket fra breakeven-punktet bestemmes av marginen for finansiell styrke.

For å få ut verdien av den økonomiske sikkerhetsmarginen er det nødvendig å finne differansen mellom det faktiske antall varer produsert og antall varer produsert ved break even-punktet.

Beregningsformler

Ved å beregne verdien av break-even-punktet får vi den marginale inntekten fra salg av produkter. Å selge varer til en lavere pris gjør virksomheten ulønnsom.

Dermed vil bedriften først gi overskudd når inntekten blir høyere enn marginalverdien av lønnsomhet.

Når det gjelder penger

Prd \u003d VxZpost / (V - Zperem), hvor:

Prd- break-even poeng i verdi;
PÅ
Zperem- variable kostnader;
Zpost- faste kostnader.

i natura

Prn \u003d Zpost / (B - ZSperm), hvor

Prn– lønnsomhetsterskel, verdi i vareenheter;
Zpost- verdien av faste kostnader;
ZCendre- gjennomsnittsverdien av variable kostnader (for 1 produkt);
PÅ- totalt inntektsnivå (inntekt);

Eksempler

Eksempel på beregning i monetære termer:

Selskapet selger 200 stk. varer til en pris av 300 rubler / 1 stk.
Variable kostnader i kostnadene for en vareenhet er lik 250 rubler.
Direkte kostnader i kostnadene for en vareenhet - 30 rubler.
Indirekte direkte kostnader i kostnadene for en vareenhet - 20 rubler.

Det er påkrevd å bestemme breakeven-punktet for foretaket.

Vi beregner terskelen for lønnsomhet i verdi:

Zpost\u003d (30 + 20) x200 \u003d 10 000 rubler.
Zperem\u003d 250 x 200 \u003d 50 000 rubler.
PÅ\u003d 200x300 \u003d 60 000 rubler.
Prd\u003d 60000x10000 / (60000-50000) \u003d 60000 rubler.

Det resulterende break-even-punktet reflekterer at selskapet vil tjene penger etter å ha solgt varer i mengden mer enn 60 000 rubler.

Regneeksempel i fysiske termer:

Prn(Lønnsomhetsterskel i vareenheter) = 10000/(300-250) = 200.

For et eksempel på beregning, la oss ta de samme inndataene.

Dermed vil selskapet gå med overskudd etter salg av 200 vareenheter.

Grunnleggende indikatorer

For å analysere den økonomiske tilstanden til selskapet, brukes følgende kriterier for å vurdere lønnsomhet:

Koeffisienten for økonomisk lønnsomhet. Avkastningen på materielle eiendeler reflekterer mengden overskudd mottatt fra alle eiendeler som selskapet har. Nedgangen i lønnsomheten til monetære eiendeler er preget av en nedgang i etterspørselen etter selskapets produkter.
Økonomisk lønnsomhetsgrad. Egenkapitalrentabiliteten reflekterer graden av lønnsomhet i selskapets kapital. I denne forbindelse er denne indikatoren veldig interessant for en viss krets av mennesker, nemlig aksjonærer og eieren av foretaket.
Aktivitetslønnsomhetsgrad. Denne indikatoren bestemmes av forholdet mellom selskapets nettoresultat og netto salgsinntekter. Veksten til denne indikatoren indikerer en økning i effektiviteten til selskapet, og nedgangen indikerer tvert imot dets uproduktive aktivitet.
Økonomisk lønnsomhet- dette er et av de viktigste kriteriene for selskapets attraktivitet, fordi lønnsomhetsnivået gjenspeiler den øvre terskelen for interesse.

Faktorer som påvirker lønnsomheten

Utvendig

Den høye effektiviteten i bedriftsledelsen kan ikke redusere innflytelsesnivået eksterne faktorer på virksomhetens lønnsomhet.

Til denne arten faktorer inkluderer:

territoriell plassering av selskapet (avstand fra salgssentre, råvareforekomster, etc.);
konkurranseevnen til varer og etterspørselen etter den;
endre posisjon i markedene;
statlig innflytelse på økonomien (regulering av markedet på lovnivå, justering av refinansieringsrenten, endringer i skattelovgivningen, etc.);

Produksjon

produksjonsmidler;
arbeidsressurser;

Påvirkningen av disse faktorene på selskapets funksjon kan karakteriseres fra to sider:

omfattende innflytelse (bestemt ved å endre de numeriske parameterne produksjonsprosess) inkluderer:
endring i tidsmessige og kvantitative indikatorer for produksjonsprosessen;
endring i produksjonsmidler (relatert til anleggsmidler: utstyr, bygninger, etc.) og deres mengde (for eksempel en økning i antall lagre);
endring i antall jobber, endring i arbeidsplaner, nedetid;
intensiv påvirkning er assosiert med en økning i effektiviteten av bruken av produksjonsfaktorer;

Det inkluderer:

vedlikehold av utstyr i best stand, og rettidig utskifting med en teknologisk mer avansert;
bruk av moderne materialer, forbedring av produksjonsteknologi;
øke nivået av personellkvalifikasjoner, senke nivået på arbeidsintensiteten til produktene, riktig organisering arbeidsprosessen.

For å beregne lønnsomhetsterskelen, bruk:

- matematisk metode (ligningsmetode);
- metode for marginalinntekt (bruttofortjeneste);
- grafisk metode.

I samsvar med denne modellen har det matematiske forholdet mellom profitt, produksjonsvolum og kostnader følgende form:

PR = pq - c - vq (1)

hvor PR - fortjeneste fra salg av produkter, monetære enheter; p er salgsprisen for en produksjonsenhet, monetære enheter; q - antall solgte produksjonsenheter, naturlige enheter; c - totale faste kostnader, monetære enheter; v - variable kostnader per produksjonsenhet, monetære enheter.

Basert på formel (1) er det enkelt å løse hovedoppgavene til break-even-analysen: å bestemme break-even-punktet; bestemmelse av produksjonsvolumer for å oppnå målfortjeneste; fastsettelse av prisen i break-even analysen.

Nullpunktet er salgsvolumet til et produkt der salgsinntektene dekker totale kostnader. På dette tidspunktet lar inntektene ikke organisasjonen tjene penger, men det er heller ingen tap. Følgelig, i henhold til uttrykk (1), vil formelen for å bestemme break-even-punktet (Qk) ha følgende form:

Qk = c / (p - v) (2)

Break-even analyse lar deg bestemme antall produksjonsenheter Qpl, som må produseres og selges for å oppnå det planlagte overskuddet PRpl.

Basert på formel (1) beregnes ønsket produksjonsvolum (Qpl) som:

Qpl \u003d (PRpl + c) / (p - v) (3)

Break-even analyse kan også brukes til å ta prisbeslutninger.

Basert på formel (1)

(med tanke på at ved breakeven-punktet PR=0)

minste tillatte enhetspris for å dekke totale kostnader vil bli bestemt som følger:

Pmin \u003d (c + v q) / q (4)

Formel (4) fungerer som et utgangspunkt for å beregne prisen som må settes for å oppnå det planlagte overskuddet (Ppl):

Ppl = (c + v q + PRpl) / q (5)

Vurder metoden for marginalinntekt, som fungerer som et alternativ til den matematiske metoden.

Marginmetoden inkluderer fortjeneste og faste kostnader. Denne metoden innebærer at organisasjonen selger sitt produkt på en slik måte at den resulterende marginale inntekten kan dekke faste kostnader og tjene penger. Punktet når den mottatte marginalinntekten er i stand til å dekke faste kostnader kalles likevektspunktet.

I dette tilfellet ser beregningsformelen slik ut:

P \u003d MD - Zpost,

Siden fortjenesten ved likevektspunktet er 0, transformerer vi formelen som følger:

MDed * OR = Zpost,

hvor OR er salgsvolumet. Her er OR terskelen for lønnsomhet. Formelen for å beregne terskelen for lønnsomhet i dette tilfellet er som følger:

PR \u003d Zpost / MDed,

Ved å ta langsiktige beslutninger er det nødvendig å beregne forholdstallene mellom marginalinntekt og salgsproveny, dvs. du må bestemme marginalinntekten som en prosentandel av inntekten.

For dette er det følgende beregning:

(MD / VR) * 100 %,

Ved å planlegge inntektene fra produktsalg kan du derfor angi forventet marginalinntekt.

Det er også nødvendig å vite at formlene ovenfor forblir riktige bare når du tar kortsiktige beslutninger.

For det andre gir break-even-analysen av produksjonen pålitelige resultater hvis følgende betingelser og sammenhenger er oppfylt:

- variable kostnader og salgsinntekter bør ha en lineær avhengighet av produksjonsnivået;
- Arbeidsproduktiviteten kan ikke endres innenfor den største basen;
- spesifikke variable kostnader og priser må forbli konstante i hele planperioden;
- produksjonsstrukturen kan ikke endres i løpet av hele planperioden;
- endring i faste og variable kostnader kan måles nøyaktig;
- ved slutten av den analyserte perioden etterlater ikke selskapet lagre av ferdige produkter, dvs. salgsvolumet tilsvarer produksjonsvolumet.

Unnlatelse av å overholde noen av disse betingelsene kan føre til feilaktige resultater.

Virksomheten må nødvendigvis passere terskelen til lønnsomhet og ta i betraktning at etter perioden med å øke fortjenestemassen, vil det uunngåelig komme en periode da det vil være nødvendig med en kraftig økning i faste kostnader for å fortsette å øke produksjonen, som et resultat av at det vil være en nedgang i mottatt resultat på kort sikt.

Lønnsomheten av salget bestemmes av forholdet mellom fortjeneste fra salg av produkter eller netto fortjeneste og mengden av inntektene fra salg av produkter uten merverdiavgift og avgifter, uttrykt i prosent:

R = (P / BP) * 100 %,

hvor - R - lønnsomhet i form av omsetning;

P - fortjeneste;

VR - inntekter fra salg.

Denne indikatoren karakteriserer effektiviteten av gründeraktivitet: hvor mye profitt en økonomisk enhet har fra rubelen av salg, utført arbeid, utførte tjenester.

Lønnsomhet av råvareproduksjon og visse typer produkter bestemmes av forholdet mellom fortjeneste fra utgivelsen av produkter eller produkter av en bestemt type og kostnadene for kommersiell produksjon av produkter:

Rtv \u003d (Pv / Stv) * 100 %,

Rtv - lønnsomhet av råvareproduksjon og individuelle typer produkter;

Pv - profitt fra utgivelsen av produkter eller produkter av en viss type;

Stv - kostnaden for kommersiell produksjon.

Denne indikatoren karakteriserer det absolutte beløpet eller nivået av fortjeneste per rubel brukt.

Informasjonskilder for analyse av indikatorer for lønnsomhet av produkter, verk, tjenester er skjema nr. 2 av regnskap, regnskapsregistre for en økonomisk enhet.

Endringer i lønnsomhetsnivået for salg skjer under påvirkning av endringer i strukturen solgte produkter og endringer i lønnsomheten til visse typer produkter.

Lønnsomheten til visse typer produkter avhenger av:

- på nivået på salgspriser;
- på nivået på produksjonskostnadene.

Analysen utføres i følgende rekkefølge.

Bestem lønnsomhetsnivået for implementering i henhold til planen, faktisk for rapporteringsåret, for det foregående året. Deretter bestemmes analyseobjektet: fra det faktiske lønnsomhetsnivået for rapporteringsåret skal det planlagte lønnsomhetsnivået for rapporteringsåret trekkes fra.

Følgende faktorer påvirket endringen i lønnsomhetsnivået til solgte produkter, verk, tjenester:

1. Endring av struktur og utvalg av produkter fører til en økning i lønnsomheten til solgte produkter. For å gjøre dette må du definere:
- - lønnsomhet av salg for foregående år. Overskuddsbeløpet beregnes basert på volum, struktur, priser og kostnader for foregående år;
- - lønnsomhet av salg, beregnet med fortjenestebeløpet, som bestemmes basert på volumet og strukturen i rapporteringsåret, men kostnaden og prisen for det foregående året.
2. Endring i kostnad. For å gjøre dette er det nødvendig å bestemme lønnsomheten basert på kostnadene for rapporteringen og tidligere år, det vil si volumet og strukturen for salg av rapporteringsåret, kostnadene for rapporteringsåret og prisene for det foregående året, dvs. , er det nødvendig å utelukke effekten av prisendringer.
3. Endring i prisnivået. Lønnsomhetsnivået bestemmes med resultat beregnet med rapporteringsårets volum, struktur, kostnad og priser.

Analysen av lønnsomheten til produksjonen av visse typer produkter utføres på grunnlag av dataene fra planlagte og rapporterende beregninger. Lønnsomhetsnivået for visse typer produkter avhenger av gjennomsnittlig salgspris og enhetskostnad for produksjon.

Beregningen av påvirkningen av disse faktorene på endringen i lønnsomhetsnivået utføres ved hjelp av metoden for kjederstatninger for hver type produkt.

For å vurdere dynamikken i lønnsomhetsnivåene til kommersiell produksjon av visse typer produkter, er det nødvendig å sammenligne de faktiske indikatorene for rapporteringsåret etter produkttyper med de faktiske indikatorene for en rekke tidligere år, noe som vil gjøre det mulig å bestemme trenden i lønnsomheten til produktene, og følgelig fasen Livssyklus Produkter.

Avslutningsvis er det nødvendig å gi en samlet vurdering av lønnsomhetsnivået til enkeltprodukter.

Finansiell styrkemargin viser hvor mye det er mulig å redusere salget (produksjonen) av produkter uten å påføre tap. Overskuddet av reell produksjon over terskelen for lønnsomhet er marginen for finansiell styrke til selskapet:

ZFP = VR-PR,

hvor ZFP - margin for finansiell styrke;

VR - inntekter fra salg;

PR - terskelen for lønnsomhet.

Marginen for finansiell styrke til et foretak er den viktigste indikatoren på graden av finansiell stabilitet. Beregningen av denne indikatoren gjør det mulig å vurdere muligheten for en ytterligere reduksjon i inntekter fra salg av produkter innenfor break-even-punktet.

I praksis er det tre situasjoner som vil påvirke mengden overskudd og foretakets finansielle styrke på forskjellige måter:

1. Salgsvolumer faller sammen med produksjonsvolumer;
2. Salgsvolumer er mindre enn produksjonsvolumer;
3. Salgsvolumer er mer enn produksjonsvolumer.

Både fortjenesten og marginen for økonomisk sikkerhet oppnådd ved overskudd av produksjon er mindre enn hvis salgsvolumet tilsvarer produksjonsvolumet. Derfor bør en bedrift som er interessert i å forbedre både sin økonomiske stabilitet og økonomiske resultater styrke kontrollen over produksjonsvolumplanlegging. I de fleste tilfeller indikerer en økning i varelageret til et foretak et overskudd av produksjon. En økning i lagerbeholdningen i form av ferdige produkter vitner direkte om overskuddet, indirekte - en økning i lagrene av råvarer og utgangsmaterialer, siden bedriften bærer kostnadene for dem allerede når de kjøpes.

En kraftig økning i varelageret kan tyde på en produksjonsøkning i nær fremtid, som også bør være underlagt en streng økonomisk begrunnelse.

Hvis det således oppdages en økning i selskapets reserver i rapporteringsperioden, kan det konkluderes med at det påvirker verdien av det økonomiske resultatet og nivået av finansiell stabilitet. Derfor, for pålitelig å måle verdien av den økonomiske sikkerhetsmarginen, er det nødvendig å korrigere salgsprovenyet med mengden av økningen i selskapets varelager for rapporteringsperioden.

I den siste versjonen av forholdstallene - med et salgsvolum større enn produksjonsvolumet - er fortjenesten og marginen for økonomisk sikkerhet større enn med standardkonstruksjonen.

Imidlertid pålegger det faktum å selge produkter som ennå ikke er produsert, det vil si, faktisk ikke eksisterer for øyeblikket, foretaket ytterligere forpliktelser som må oppfylles i fremtiden. Det er en intern faktor som reduserer den faktiske verdien av den økonomiske sikkerhetsmarginen – dette er skjult finansiell ustabilitet. Et tegn på at en bedrift har skjult finansiell ustabilitet er en kraftig endring i volumet av aksjer.

Av det foregående følger det at for å måle den finansielle styrken til et foretak, er det nødvendig å utføre følgende trinn:

1. Beregn beholdningen av finansiell styrke;
2) Analyser virkningen av forskjellen i salgsvolum og produksjonsvolum gjennom korrigering av verdien av den økonomiske sikkerhetsmarginen, under hensyntagen til økningen i foretakets varelager;
3. Beregn optimal økning i salgsvolum og begrenser for økonomisk sikkerhetsmargin.

Marginen for finansiell styrke, beregnet og justert, er en viktig omfattende indikator på den finansielle stabiliteten til et foretak, som må brukes til å forutsi og sikre den omfattende finansielle stabiliteten til et foretak.

Vurderingen av den økonomiske sikkerhetsmarginen gjøres i henhold til formelen:

F \u003d ((VR - PR) / VR) * 100 %,

hvor F er en indikator for å vurdere marginen for finansiell stabilitet;

VR - inntekter fra salg;

PR - terskelen for lønnsomhet.

Med en stor finansiell styrkemargin kan selskapet utvikle nye markeder, investere i begge verdipapirer og i utviklingen av produksjonen.

Prognostiserte resultatberegninger er viktige ikke bare for foretakene selv og organisasjoner som produserer og selger produkter, men også for aksjonærer, investorer, leverandører, kreditorer, banker knyttet til aktiviteten denne gründeren deltar med egne midler i dannelsen av sin autoriserte kapital.

Derfor planlegging optimal størrelse fortjeneste i moderne økonomiske tilstander er en den viktigste faktoren vellykkede forretningsaktiviteter til bedrifter og organisasjoner.

Entreprenøriell aktivitet setter alltid foran seg selv hovedoppgaveÅ motta overskudd. Ellers gir det ikke mening.

En av hovedfaktorene som påvirker fortjenesten er gjennomføre en effektiv, korrekt og rettidig finansiell og økonomisk tilstand for foretaket og effektivitet i bruken av ressursene.

Nøkkelindikatorer for virksomhetens ytelse

Når du utfører en finansiell og økonomisk analyse av enhver bedrift, er det først nødvendig å beregne en rekke standardindikatorer.

Disse inkluderer:

lønnsomhet visse forretningsaktiviteter under visse betingelser;
tilbakebetalingsperiode investert kapital;
breakeven punkt eller terskelen for lønnsomhet for organisasjonens finansielle og økonomiske aktiviteter;

Lønnsomhetsterskel

Å bestemme terskelen for lønnsomhet er svært viktig for videre effektivt arbeid organisasjoner. Lønnsomhetsterskelindikatoren viser hvor mye produkt som skal produseres og selges og hvor mange tjenester som skal tilbys for å dekke alle kostnader.

Det vil si at dette er volumet av varer eller tjenester der fortjenesten (tapet) er lik null.

Hvorfor trengs denne indikatoren, hva måles med den

Lønnsomhetsterskelindikatoren må beregnes fra ulike synsvinkler:

denne indikatoren karakteriserer organisasjonens tilstand når den ikke gir overskudd, men fortsatt holder seg "flytende";
å kjenne denne indikatoren, er det mulig å bestemme, etter å ha krysset hvilken barriere bedriften vil gi mer og mer fortjeneste eller falle med tap;

Formelen for å beregne terskelen for lønnsomhet

Terskelen for lønnsomhet for enhver organisasjon kan beregnes på to måter:

Når det gjelder penger

Pr \u003d (Inntekt * Faste kostnader) / (Inntekt - variable kostnader)

i natura

Pr \u003d Faste kostnader / (kostnad for en enhet av varer (tjenester) - jf. variable kostnader per enhet av varer (tjenester))

Bestemmelse av terskelen for lønnsomhet grafisk

Du kan også bestemme indikatoren for lønnsomhetsterskelen og analysere resultatene grafisk. Denne metoden gjør det mulig å visuelt se i hvilken situasjon virksomhetens effektivitet øker, og i hvilken situasjon den avtar.

For å lage en graf trenger du følgende:

Det er nødvendig å beregne indikatoren for terskelen for lønnsomhet for flere salgsvolum og merk alle punkter på diagrammene;
Tegn en rett linje gjennom de gitte punktene. eller en kurve som forener dem;

Et eksempel på plotting av et diagram kan sees på http://finzz.ru/porog-rent-formula-primer

Lønnsomhetsterskelberegning i Excel

Det er praktisk å beregne en slik indikator som Lønnsomhetsterskel i Excel.

For å gjøre dette, gjør følgende:

skriv et annet volum av produksjon eller salg i én kolonne;
i en annen kolonne, de faste kostnadene som tilsvarer hvert volum;
i tredje kolonne variable kostnader tilsvarende hvert volum;
det er påkrevd å legge inn kostnaden for en enhet av produkt eller tjeneste i en separat celle;
den siste kolonnen inneholder formelen for å beregne lønnsomhetsterskelen;

Hovedindikatorene for lønnsomhet er:

Indikator for effektiviteten til produksjonsmidler;
Indikator for lønnsomhet av varer og tjenester;
Effektivitet av økonomiske investeringer i organisasjonens hovedvirksomhet;

Følsomhets- og lønnsomhetsanalyse

Når du beregner terskelen for lønnsomhet, er det viktig å vurdere virkningen av å endre de første parameterne på resultatet, som oppnås til slutt. En slik analyse kalles sensitivitets- og lønnsomhetsanalyse.

Som et resultat, oppnådd som et resultat, blir de styrt av organisasjonens avkastning og NVP-indikatoren.

Finansielle indikatorer

Like viktig er definisjonen og andre økonomiske indikatorer blant disse er:

break-even punkt (lønnsomhetsterskel i penger tilsvarende, ofte vist grafisk);
finansiell styrke;
betjeningsspak;

Brytepunkt

Nullpunktspunktet viser tydelig, det vil si grafisk, med hvilket volum av solgte produkter (tjenester som tilbys) selskapet ikke vil motta overskudd, men vil ikke falle med tap.

Faktisk er break-even-punktet et synonym for lønnsomhetsterskelen.

Break even-point-formel

Du kan bruke følgende beregninger:

Nokpunkt = (inntekt*faste kostnader) / (inntekter – variable kostnader)

Break even diagram

Nullpunktsdiagrammet er bygget på samme måte som den grafiske representasjonen av lønnsomhetsterskelen.

Margin for finansiell styrke

Fra beregningen av break-even-punktet følger definisjonen av to viktigere indikatorer for analysen av organisasjonens finansielle og økonomiske aktiviteter. En av dem er margin for finansiell styrke.

Den viser prosentandelen av reell produksjon og salg til volumet på det punktet hvor fortjeneste (tap) er lik null.

Jo høyere prosentandel oppnådd fra dette forholdet, desto sterkere anses foretaket.

Betjeningsspak

En annen indikator som følger av definisjonen av break-even-punktet kalles operasjonell innflytelse. Det er preget av å bestemme reaksjonen av endringer i overskudd avhengig av endringer i inntekt.

Formler

Driftseffekt (pris) = inntekt fra alt salg for en viss periode / fortjeneste mottatt fra alt salg for samme periode

Driftseffekt (naturlig) = (inntekt - variable kostnader) / overskudd

netto nåverdi metode

NPV eller netto nåverdimetode betyr å verdsette forretningsaktiviteter i form av neddiskontert kontantstrøm.

For å utføre en slik analyse er det nødvendig å finne mengden inngående og utgående kontantstrømmer knyttet til et bestemt investeringsprosjekt.

Formel for beregning av NPV

NPV = ∑ (NCFi)/(1+r) – Inv, hvor

NCFi er strømmen av midler for den i-te perioden

r - diskonteringsrente

Inv - økonomisk startinvestering

Rabattberegning

Diskontering betyr å finne verdien av finansstrømmer som selskapet bør motta i fremtiden.

For å gjøre dette må du kjenne til følgende estimerte verdier:

inntekter;
investeringer;
utgifter;
diskonteringsrente;
restverdien av eiendommen til organisasjonen;

Rabattsats

Diskonteringsrenten bestemmes av avkastningen på finansiell investering kreves av investorer.

Tilbakebetalingstid for prosjektet

Annen viktig indikator for investorer i å bestemme effektiviteten til et investeringsprosjekt er tilbakebetalingstiden. Denne indikatoren viser hvor mye tid som må brukes for at inntektene skal dekke alle utgifter sammen med investeringer.

Rabattert tilbakebetalingstid

Det mest aktuelle for å bestemme tilbakebetalingen av prosjektet er den nedsatte tilbakebetalingen. Denne indikatoren bestemmer nøyaktig hvor lang tid det er mulig å returnere pengene som er investert i "virksomheten" på bekostning av netto finansflyt, tatt i betraktning diskonteringsrenten.

Internrente

Når netto nåverdi er null, kalles renten internrenten. Dette er en annen indikator som karakteriserer lønnsomheten til organisasjonens investeringsprosjekter.

Dekningsgrad

Etter å ha bestemt forholdet mellom omløpsmidler og kortsiktig gjeld, er det mulig å beregne indikatoren som bestemmer dekningsgraden.

Den viser organisasjonens evne til å betale gjeldende økonomiske forpliktelser til andre forretningsenheter fra arbeidskapital.

Sammendrag

For å gjennomføre en effektiv finansiell og økonomisk analyse, er det nødvendig å beregne følgende indikatorer:

bedriftens lønnsomhetsterskel ved forskjellige produksjonsvolumer;
beregne breakeven-punktet;
selskapets motstandskraft vil vise indikatoren for finansiell styrke og operasjonell innflytelse;
for å bestemme effektiviteten noen investeringsprosjekter det er nødvendig å først beregne diskonteringsrenten, internrenten og den neddiskonterte tilbakebetalingsperioden;
for en mer visuell analyse lønnsomhetsterskelen skal beregnes i Excel eller vises grafisk;